Полный глоссарий DeFi

Ключевые выводы
• Понимание терминологии DeFi помогает адекватно оценивать проекты перед инвестированием.
• Смарт-контракты и децентрализованные биржи обеспечивают безопасность и прозрачность финансовых операций.
• Защита активов должна быть приоритетом при работе с DeFi-протоколами.
Децентрализованные финансы (DeFi) стремительно превратились в один из самых бурно развивающихся сегментов блокчейн- и криптоиндустрии. Чтобы уверенно ориентироваться в этом пространстве — будь вы новичок или продвинутый пользователь, — важно понимать базовые термины и концепции. В этом глоссарии вы найдёте чёткие, лаконичные определения ключевых понятий DeFi, а также обзор актуальных трендов и технологических новшеств.
Основные термины DeFi
DeFi (Децентрализованные финансы)
Финансовая экосистема на базе открытых блокчейнов (чаще всего Ethereum), в которой отсутствуют традиционные посредники вроде банков. Все операции выполняются с помощью смарт-контрактов, а пользователи могут свободно участвовать в кредитовании, заимствованиях, торговле и других финансовых активностях. Главное стремление DeFi — сделать финансы доступными каждому, где бы он ни находился. Подробнее — в глоссарии Yearn.
Смарт-контракт
Программа, исполняемая на блокчейне, которая автоматически реализует условия сделки. Смарт-контракты заменяют традиционных посредников, упрощают взаимодействие между пользователями и служат основой для создания децентрализованных сервисов. Узнать больше можно в этом руководстве.
Децентрализованная биржа (DEX)
Площадка для обмена криптовалют напрямую между пользователями, без участия централизованных органов. DEX работают на базе смарт-контрактов и используют механизмы вроде автоматических маркет-мейкеров (AMM) или ордербуков. Это повышает прозрачность операций и уровень безопасности. Подробности — в глоссарии Sushi DeFi.
Пул ликвидности
Резерв токенов, заблокированных в смарт-контракте и предназначенных для обеспечения торговли на DEX. Пользователи, предоставляющие активы в пул, получают долю от комиссий за сделки. Такие пулы лежат в основе большинства протоколов доходного фарминга и децентрализованных бирж.
Доходный фарминг (Yield Farming)
Метод заработка путём предоставления ликвидности различным DeFi-протоколам. За это пользователи получают вознаграждение — в виде новых токенов или части комиссий. Прибыльность и риски зависят от выбранной стратегии и рыночных условий.
Общий объём заблокированных средств (TVL)
Метрика, отражающая суммарную стоимость активов, размещённых в DeFi-протоколах. Используется для оценки масштабов рынка и активности пользователей. В 2025 году TVL достигает сотен миллиардов долларов. Актуальную статистику смотрите на DefiLlama.
DAO (Децентрализованная автономная организация)
Форма управления проектами через голосование держателей токенов и выполнение решений с помощью смарт-контрактов. DAO обеспечивают прозрачность управления, распределение средств и поддержку децентрализации. Подробнее читайте в глоссарии FTI Technology.
Залог (Collateral)
Криптовалютные активы, предоставляемые как обеспечение при получении займов или участии в протоколах DeFi. Если стоимость залога падает ниже определённого порога, он может быть принудительно ликвидирован для защиты интересов системы.
Проскальзывание (Slippage)
Разница между ожидаемой ценой транзакции и фактической ценой исполнения сделки. Возникает чаще всего при высокой волатильности или низкой ликвидности. Может существенно повлиять на итоговый результат операции. Подробности — в глоссарии Ledger.
Интероперабельность (Interoperability)
Способность различных блокчейнов и протоколов взаимодействовать между собой — передавать данные, перемещать активы и синхронизировать процессы. Интероперабельность важна для масштабирования DeFi и повышения удобства использования сервисов между сетями. Больше информации — в глоссарии Sushi.
Новые концепции и тренды DeFi
-
Защита от MEV (Miner Extractable Value):
Технологии, предотвращающие манипуляции с порядком исполнения транзакций со стороны майнеров или валидаторов ради личной выгоды. Такие механизмы позволяют создать более честную торговую среду. -
DAO с делегированием капитала:
Новый формат DAO, где участники объединяют средства для финансирования перспективных проектов в области DeFi. Это способствует прямому сотрудничеству между инвесторами и разработчиками. -
NFT в DeFi:
Невзаимозаменяемые токены всё активнее используются как залоговые активы или инструменты получения дохода — выходя за рамки цифрового искусства или коллекционирования. -
Децентрализованная идентификация и цифровые подписи:
С ростом масштабов DeFi возрастает потребность в надёжной идентификации пользователей с помощью криптографических методов — это необходимо как для безопасности, так и для соблюдения нормативных требований при взаимодействии между сетями. Подробнее читайте в глоссарии FTI Technology.
Важные термины по безопасности и рискам
Rug Pull (Скам с выводом средств)
Один из самых распространённых видов мошенничества: разработчики внезапно забирают все средства из протокола или пула ликвидности, оставляя инвесторов ни с чем. Чтобы снизить риски, важно тщательно проверять проекты перед инвестированием.
Механизм консенсуса
Алгоритм подтверждения транзакций в блокчейне, позволяющий всем участникам сети поддерживать единый реестр данных. Наиболее распространённые варианты — Proof of Work (PoW) и Proof of Stake (PoS).
Диверсификация
Стратегия снижения рисков путём распределения капитала между разными активами или платформами — помогает минимизировать потери при падении отдельных рынков.
Почему важно знать термины DeFi
DeFi развивается стремительно — новые решения появляются каждую неделю. Понимание терминологии помогает:
- Адекватно оценивать проекты перед инвестированием
- Эффективно защищать свои активы
- Использовать продвинутые возможности: от NFT-залогов до кросс-чейн протоколов
Защитите свои активы с OneKey
Безопасность должна быть приоритетом №1 при работе с децентрализованными финансовыми инструментами. Аппаратный кошелёк OneKey хранит приватные ключи офлайн — без участия третьих лиц — обеспечивая защиту от хакеров и фишинга.
Он поддерживает широкий спектр DeFi-протоколов и легко интегрируется с популярными dApp-платформами.
Если вы хотите серьёзно участвовать в Web3-экономике — начните с надёжного кошелька: чтобы безопасно инвестировать, управлять своими средствами и уверенно исследовать возможности нового цифрового мира.
Следите за развитием индустрии через проверенные источники: Ethereum Foundation, раздел CoinDesk по DeFi и DefiLlama. И помните: безопасность прежде всего.